综上所述，为了给日益全球化的金融市场创造一种稳定、可预见性强以及安全和稳健的良好环境，发达国家的银行监管当局已经对主要的国际银行开展了风险监管，并辅之以有条件的自我管理。这种监管模式的成功取决于能否建立一种具有前瞻性（proactive）、建设性和透明的公私结合机制。然而，最基本的问题是，银行监管当局和国际银行是否能够全面履行其在这种结合机制中的责任？精英银行成为国际银行体系中的一个独立群体是否有利于“全球金融体系”（global financial system）的发展？[52] 精英银行在这种公私结合机制中承担的责任正在不断扩大，这也引发了一些意义重大但尚无定论的基本问题，即正当程序（due process）以及与金融机构核心功能的兼容性问题。[53]
【注释】　 * 本文原载于《国际法学家》（International Lawyer）杂志第37卷第1期。作者同意我们将其翻译成中文在国内学术刊物上发表，并希望以此来推动中外学者的交流和合作。

> 牛津大学哲学博士（D. Phil）、密西根大学法学博士（SJD），现任美国南曼瑟德斯大学（Southern Methodist University）法学院教授和英国伦敦大学皇后玛丽学院（Queen Mary College）商法研究中心教授。诺顿教授还是《国际金融、经济和发展法年刊》（Yearbook on International Financial, Economic and Development Law）和“国际银行监管和国际经济发展法丛书”（Kluwer International Series on International Banking Regulation and International Economic Development Law）等多个国际著名学术刊物的主编，并担任欧洲金融学院（Institute of European Finance）高级研究员以及世界银行、国际货币基金组织和一些区域性国际金融组织的学术顾问。
　
　　作者的同事H. M. Shams博士和C. D. Olive先生协助撰写了部分内容并对本文初稿提出了修改意见，作者对他们表示感谢。



在全球化进程中，这一发展趋势形成的背景，参见Heba Shams, Law in the Context of “Globalization”: A Framework of Analysis, 35 INT’L LAW. 1589 (2001). 关于这一发展趋势对金融市场的影响，参见Douglas W. Arner, Globalization of Financial Markets: An International Passport for Securities Offerings?, 35 INT’L LAW. 1543(2001).

参见Joseph Jude Norton, DEVISING INTERNATIONAL BANK SUPERVISORY STANDARDS(1995).

Joseph J. Norton & Christopher D. Olive, The Ongoing Process of International Bank Regulatory and Supervisory Convergence: A New Regulatory-Market “Partnership”, 116 ANN. REV. BANKING L. 67(1997).

参见Symposium, Law-Based Nature of the New International Financial Infrastructure, 33 INT’L LAW. 847(1999); J. B. Attanasio & J. J. Norton (eds.), A NEW INTERNATIONAL FINANCIAL ARCHITECTURE: A VIABLE APPROACH? (2001).

参见Symposium, Terrorism’s Burdens on Globalization, 36 INT’L LAW. 1 (2002).

参见Joseph J. Norton & Christopher D. Olive, A By-Product of the Globalization Process: The Rise of Cross-Boeder Bank Mergers and Acquisitions—The U.S. Regulatory Framework, 56 BUS. LAW. 591 (2001). 另参见Andrew Crockett （系“金融稳定论坛”主席），Statement an International Monetary and Financial Committee Meeting (Apr. 29, 2001); Lawrence H. Meyer, Remarks before a National Bureau of Economic Research Conference: Supervising LCBOs: Adapting to Change (Jan. 14, 2000).

参见Gramm-Leach-Bliley Financial Modernization Act, Pub. Law. 106-102 (已并入1999年的《美国法典》第12篇). 该法旨在推动银行业的现代化并允许成立金融控股公司。此前，美国法律只允许成立银行控股公司。2002年，韩国也通过了类似的法案。参见Byung-Tae Kim, KOREA’S BANKING LAW REFORM: POST ASIAN CRISIS (2002).

实际上，大型复杂银行是一种以银行为核心企业的金融混业集团，大型复杂金融机构则是一种由专业性金融机构或者保险公司等其他类型金融机构控制的金融混业集团。

与金融混业集团有关的问题，参见George A. Walker, The Law of Financial Conglomerates: The Next Generation, 30 INT’L LAW. 57 (1996); 以及Lutgart Van Den Berghe (ed.), FINANCIAL CONGLOMERATES: NEW RULES FOR NEW PLAYERS? (1995).