（四）证券公司经营证券资产管理业务的，应当分别按专项、集合、定向资产管理业务规模的8%、5%、5%计算资产管理业务风险资本准备。
证券公司应当按集合计划面值与管理资产净值孰高原则计算集合资产管理业务规模，按管理本金计算专项、定向资产管理业务规模。
（五）证券公司经营融资融券业务的，应当分别按对客户融资业务规模、融券业务规模的10%计算融资融券业务风险资本准备。
（六）证券公司设立分公司、证券营业部等分支机构的，应当对分公司、证券营业部，分别按每家2000万元、500万元计算风险资本准备。
（七）证券公司应按上一年营业费用总额的10%计算营运风险资本准备。
二、为与证券公司的风险管理能力相匹配，现阶段我会对不同类别证券公司实施不同的风险资本准备计算比例。
A、B、C、D类公司应分别按照上述第一条（一）至（五）项规定的基准计算标准的0.6倍、0.8倍、1倍、2倍计算有关风险资本准备。
各类证券公司应当统一按照上述第一条（六）、（七）项所规定的基准计算标准计算有关风险资本准备。
三、证券公司开展创新业务的，在创新业务试点阶段，应当按照我会规定的较高比例计算风险资本准备；在创新业务推广阶段，风险资本准备计算比例可适当降低。
附件 证券公司风险资本准备计算表
编制单位： 年 月 日 单位：亿元
公司分类级别：
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│项目 │行次 │期初 │期末余│分类计算标准 │风险资本准备 │
│ │ │余额 │额 ├──┬──┬──┬──┼─────┬─────┤
│ │ │ │ │A │B │C │D │期初余额 │期末余额 │
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│1、经纪业务风险资本准备 │1 │ ＼ │ ＼ │ │ │ │ │ │ │
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│其中：托管的客户交易计算资金总额 │2 │ │ │1.8%│2.4%│3% │6% │ │ │
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│2、自营业务风险资本准备注1 │3 │ ＼ │ ＼ │ │ │ │ │ │ │
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│其中：（1）证券衍生品投资规模 │4 │ │ │ │ │ │ │ │ │
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│ 权证 │5 │ │ │18% │24% │30% │60% │ │ │
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│ 股指期货 │6 │ │ │18% │24% │30% │60% │ │ │
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│ 其他 │7 │ │ │18% │24% │30% │60% │ │ │
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│ （2）权益类证券投资规模 │8 │ │ │ │ │ │ │ │ │
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│ 股票 │9 │ │ │12% │16% │20% │40% │ │ │
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│ 股票基金 │10 │ │ │12% │16% │20% │40% │ │ │
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│ 混合基金 │11 │ │ │12% │16% │20% │40% │ │ │
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│ 集合理财产品 │12 │ │ │12% │16% │20% │40% │ │ │
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│ 信托产品 │13 │ │ │12% │16% │20% │40% │ │ │
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│ 其他 │14 │ │ │12% │16% │20% │40% │ │ │
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│ （3）固定收益类证券投资规模 │15 │ │ │ │ │ │ │ │ │
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│ 政府债券 │16 │ │ │6% │8% │10% │20% │ │ │
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│ 公司债券 │17 │ │ │6% │8% │10% │20% │ │ │
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│ 债券基金 │18 │ │ │6% │8% │10% │20% │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│ 其他 │19 │ │ │6% │8% │10% │20% │ │ │
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│ (4)已对冲风险的自营证券投资 │20 │ │ │3% │4% │5% │10% │ │ │
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│3、承销业务风险资本准备 │21 │ ＼ │ ＼ │ │ │ │ │ │ │
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│其中：再融资项目股票承销业务规模 │22 │ │ │18% │24% │30% │60% │ │ │
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│ IPO项目股票承销业务规模 │23 │ │ │9% │12% │15% │30% │ │ │
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│ 公司债券承销业务规模注2 │24 │ │ │4.8%│6.4%│8% │16% │ │ │
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│ 政府债券承销业务规模注3 │25 │ │ │2.4%│3.2%│4% │8% │ │ │
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│4、资产管理业务风险资本准备 │26 │ ＼ │ ＼ │ │ │ │ │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│其中：集合理财业务规模 │27 │ │ │3% │4% │5% │10% │ │ │
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│ 定向理财业务规模 │28 │ │ │3% │4% │5% │10% │ │ │
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│ 专项理财业务规模 │29 │ │ │4.8%│6.4%│8% │16% │ │ │
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│5、融资融券业务风险资本准备 │30 │ ＼ │ ＼ │ │ │ │ │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│其中：融资业务规模 │31 │ │ │6% │8% │10% │20% │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│ 融券业务规模 │32 │ │ │6% │8% │10% │20% │ │ │
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│6、分支机构风险资本准备 │33 │ ＼ │ ＼ │ │ │ │ │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│其中:分公司家数 │34 │ │ │0.2 │0.2 │0.2 │0.2 │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│ 营业部家数 │35 │ │ │0.05│0.05│0.05│0.05│ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│7、营运风险资本准备 │36 │ ＼ │ ＼ │ │ │ │ │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│其中：上一年度营业费用注4 │37 │ │ │10% │10% │10% │10% │ │ │
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│8、其他风险资本准备 │38 │ │ │ │ │ │ │ │ │
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│ │ │ │ │ │ │ │ │ │ │
├─────────────────┼────┼────┼───┼──┼──┼──┼──┼─────┼─────┤
│各项风险资本准备之和 │39 │ ＼ │＼ │ ＼ │ ＼ │ ＼│ ＼│ │ │
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│附：其他需要特别说明的事项 │
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